又一次震驚全球，英偉達太太可怕了！

2026年伊始，英偉達創(chuàng)始人黃仁勛在美國拉斯維加斯消費電子展（CES）發(fā)出了新時代的宣言，“物理AI的‘ChatGPT時刻’已經(jīng)到來”。

AI技術進入大眾視野區(qū)區(qū)二十年，量產了一大堆新概念、新名詞，令人目不暇接。這個“物理AI”是怎么回事，到底是概念炒作，還是劃時代的科技大門？

英偉達將在“物理AI”技術中扮演怎樣的角色？

對中美AI競爭又會產生怎樣的影響？

“物理AI”的定義并不復雜，就是理解物理定律并與現(xiàn)實世界交互的智能實體系統(tǒng)。2020年歐洲科學家提出這一概念后，很快就在業(yè)內引發(fā)了廣泛的反響。老黃這次CES上的演講也是“舊事重提”——他在2024年就把“物理AI”定義為AI核心發(fā)展方向之一。

這次CES展示了步態(tài)穩(wěn)重的智能機器人、自動駕駛概念車，和精準執(zhí)行指令的智能家居終端，就是“物理AI”目前的現(xiàn)實水平。簡單說，此前的AI科技實現(xiàn)了在虛擬空間“像人一樣思考”，而物理AI的目標是在現(xiàn)實世界“像人一樣行動”。

科技產業(yè)永遠是現(xiàn)實走在“概念”之前，物理AI也是如此。“像人一樣行動”的智能機械不是2020年才誕生的，早在上個世紀末，簡陋的單片機就能驅動流水線上的機械臂，自動完成有限的物理動作。只不過這種程度的“智能化”過于低級，稱之為“機器人”都嫌名不副實。雖然經(jīng)歷了二十多年的發(fā)展，人工智能技術進步極大，機器的智力表現(xiàn)令人嘆為觀止，但是物理運動能力依然見肘捉襟。“聰明”的不能動，能動的“不聰明”。虛擬數(shù)字空間的王者，實體物理空間的弱者。

如果我們把人工智能技術比作一場考試，人類選擇了先易后難的答卷思路。是的，雖然有點“反常識”，提升智力是這張考卷中比較容易的考題。

之所以說是“反常識”，是因為在人類社會的普遍認知中，智力勞動的地位遠遠高于體力勞動。提升智力的難度也遠遠大于體力。高考得高分多難，擼鐵長肌肉有手就行。但是，人工智能的發(fā)展恰恰相反。10年前阿爾法狗輕松戰(zhàn)勝了最頂尖的人類棋手，可是十年后人形機器人依然步履蹣跚。人類智力活動中大量的重復簡單計算，GPU處理起來毫無壓力。但是，“理解”和“運用”物理規(guī)律實現(xiàn)最基本的擬人運動，對人工智能都是難度極高的挑戰(zhàn)。在人工智能領域，靈活的雙手遠比發(fā)達的大腦更珍貴。

物理層面的限制，是人工智能從“云端”走向現(xiàn)實的最大障礙。這正是“物理AI”要解決的問題。只有成功克服“物理屏障”，人類社會才真正邁入人工智能時代的新紀元。當AI在物理世界可以順暢地控制一輛復雜路況下行駛的汽車、擰緊建筑工地的每一顆螺絲，將會徹底改變人類社會的方方面面。

這正是黃仁勛的野心，英偉達也的確有這樣的底氣。

物理AI的核心是突破虛擬和現(xiàn)實的物理屏障，這主導這一賽道的人工智能企業(yè)必須“軟硬兼?zhèn)洹薄布邪l(fā)和軟件開發(fā)兩手抓、兩手都要硬。這就對企業(yè)的財務能力和技術能力提出了很高的要求。可以說，物理AI將會大幅提高人工智能行業(yè)的門檻。英偉達正是物理AI的“天選之子”。

剛剛過去的2025年，英偉達成為全球首家市值5萬億美元的超級企業(yè)。產品行情也相當火爆，僅GB300/B300芯片配套NVL72機柜系統(tǒng)的訂單量就達到了達5000億美元。?凈利潤規(guī)模超過了AMD和英特爾的總和。財務表現(xiàn)堪稱“六邊形戰(zhàn)士”。

技術進展也可圈可點。搭載Vera CPU和Rubin GPU，實現(xiàn)單機柜算力達100P FP4，較前代提升3.3倍。量子計算領域取得突破性進展。NVQLink技術實現(xiàn)量子處理器與超算直連，聯(lián)合9家實驗室推進糾錯算法標準化。

近年來黃仁勛儼然成了硅谷頭號發(fā)言人，經(jīng)常被調侃“老黃愛吹牛”。但是，英偉達的業(yè)績擺在那兒，沒有人能否認他的確有“吹牛”的資本。老黃高度重視物理AI，也不是“吹牛”，而是有實打實的成果。開源Cosmos多模態(tài)模型，下載量突破1.6億次。以該模型為主干核心的Alpamayo自動駕駛框架，計劃在今年整合梅賽德斯-奔馳實現(xiàn)量產。如果該計劃能夠順利實現(xiàn)，將會成為物理AI技術應用的里程碑。

Alpamayo本身就是物理AI的典型樣本。訓練不依賴傳統(tǒng)的窮舉應用場路線，而是語言、視覺等仿真模擬全方位“感知”物理規(guī)律，高度仿真地適應各種復雜路況，訓練效率大為提高。

馬斯克稱“英偉達自動駕駛5至6年內不太可能對特斯拉的FSD構成實質性競爭壓力”，那么“5至6年”后呢？其實，2022年英偉達發(fā)布的自動駕駛計算芯片DRIVE Thor，單顆算力已經(jīng)達到了特斯拉FSD芯片的14倍。“算力為王”的時代，Alpamayo超越FSD真的需要“5至6年”嗎？

一旦物理AI的自動駕駛技術在美國率先落地，目前中美兩國自動駕駛技術領域的“互補式競爭”、分庭抗禮的局面將會被打破。目前中國自動駕駛技術靠廉價芯片、算法優(yōu)化的性價比優(yōu)勢，在LV4以上的高階自動駕駛技術上很難體現(xiàn)。

中國科技企業(yè)目前還沒有做好進入物理AI階段的準備。因為中國人工智能企業(yè)太“窮”了。

1月10日的AGI-Next圓桌論壇上，阿里的林俊旸談及中美差距時直陳“這是富人和窮人的游戲”，“什么叫富人？OpenAI們手里的算力比我們大1-2個數(shù)量級。人家拿算力是在做Research，是探索無人區(qū)，甚至是在浪費”，“什么叫窮人？大部分中國公司手里的卡捉襟見肘，絕大部分算力，光是應付業(yè)務就已經(jīng)亮紅燈了。這直接導致了玩法的不同，富人可以賭找到下一個范式，窮人只能賭確定性”，“正因為窮，我們才會被逼出一種絕活:算法與基建的極致聯(lián)合優(yōu)化。這種窮則思變的工程能力，富人是不屑于練的，但這就是我們在算力封鎖下活下去的唯一氧氣管”。

盡管林俊旸的分析是針對AGI領域的中美對比，但是對物理AI階段的“中場賽”同樣很有啟發(fā)。

人工智能技術的中美競爭中，我們不必妄自菲薄，也不能妄自尊大。Deepseek、Mannus的成功足以證明中國企業(yè)的實力。但是，我們也應該清醒的意識到，Deepseek的“蒸餾法”也好，Mannus的“套殼模式”也罷，很大程度上都是算力不足“窮則思變”倒逼出的性價比路線。極致的性價比表現(xiàn)的確不俗，但是缺少高端硬件支撐的短板終會限制中國人工智能技術在未來“高端局”的表現(xiàn)。

物理AI的中場賽，正是當下中美人工智能競爭的“高端局”。在這一賽局中，人工智能從“云端”走向現(xiàn)實物理世界的每一步都需要強大的硬件支撐，沒有算法捷徑，性價比的“優(yōu)化”空間也很有限。這意味著物理AI的“中美大戰(zhàn)”，將是一場比拼硬實力的陣地戰(zhàn)。這場超級軍備競賽的“總體戰(zhàn)”，是大軍團的正面戰(zhàn)場。再優(yōu)秀的游擊隊也發(fā)揮不了決定性作用。沒有“小快靈”，只有“硬碰硬”。

既然是硬碰硬，那就要有硬實力。令人感到遺憾的是，中美科技巨頭的規(guī)模在過去五年中大幅擴大。2020年，阿里和騰訊大約在七千億美元上下，在全球上市企業(yè)排行榜上名列前十。2025年騰訊和阿里都退出了前十，兩家的市值加在一起僅為1萬億美元。蘋果、微軟、谷歌、亞馬遜的市值都站上了3萬億以上，英偉達更是一騎絕塵的4.6萬億。所謂中國科技企業(yè)七姐妹和美國科技七姐妹，在規(guī)模上完全不具可比性。

企業(yè)的市值不能和硬實力完全劃等號，但是物理AI的“超級軍備競賽”肯定是“富人的游戲”。手上沒有足夠籌碼的玩家，真有上桌的資格嗎？而且，美國人工智能產業(yè)還有大批估值百億、千億的“板凳隊員”。獨角獸等級的“輕量賽”，美國人工智能產業(yè)的優(yōu)勢甚至更為明顯。

人工智能技術進入物理AI階段，我們不能再沉醉于“全產業(yè)鏈優(yōu)勢”、“成本控制優(yōu)勢”的曾經(jīng)輝煌。“全”不等于強，精打細算的成本控制彌補不了數(shù)量級的規(guī)模差距。“DeepSeek開源模型訓練成本僅為美國十分之一”，固然可喜。但是，2026年OpenAi的估值目標將達到7500億美元—1萬億美元，是DeepSeek的5倍以上，差距也很明顯。

如果中美人工智能技術競爭在物理AI階段繼續(xù)“富人和窮人的游戲”各玩各的，“貧富差距”將會加速擴大。這是無法回避的現(xiàn)實。中國需要自己的英偉達，需要足以和美國同行分庭抗禮的龍頭企業(yè)，也需要更多的超級獨角獸和小巨人。

沒有肥沃的土壤，就沒有參天的大樹，也不會有茂密的叢林。科技產業(yè)是科技，更是產業(yè)。沒有良好的產業(yè)環(huán)境，就不會有先進的科技。唯有改善中國科技企業(yè)的經(jīng)營環(huán)境，鼓勵企業(yè)放手經(jīng)營、做大做強，中美人工智能技術競爭才能變成“富人和富人的游戲”。