高通悄然成為ASIC新貴？

公眾號記得加星標??，第一時間看推送不會錯過。

克里斯蒂亞諾·阿蒙不會告訴你未來會發生什么，但他會告訴你是誰在打造這一切。

高通首席執行官在接受《財富》雜志主編艾莉森·肖特爾在“行業巨頭與顛覆者”播客節目采訪時表示： “有些秘密的外形尺寸我不能透露。但我認為我們正在與幾乎所有這些廠商合作。”

在這種情況下，“幾乎所有”指的是那些競相開發替代智能手機設備的AI公司。OpenAI、Meta以及其他一些公司，Amon在公司位于圣地亞哥的總部接受采訪時拒絕透露名稱。這種設備并非可以握在手中的東西；而是“可以佩戴的東西”：眼鏡、珠寶、胸針、吊墜等等。其核心理念是，數字生活的中心將不再是手機，而是一個自主智能體。

這段采訪錄制于天風國際證券分析師郭明錤4月下旬發布報告之前。該報告稱，高通和聯發科正在聯合為OpenAI智能手機設計一款定制芯片，并由立訊精密負責生產。郭明錤預測該芯片將于2028年量產，年出貨量將達到3億至4億顆，這一數字將使OpenAI的硬件規模與iPhone相媲美。報告發布后，高通股價一度上漲13%，但兩家公司均未對此消息予以證實。

最初的報告存在一個問題：智能手機與阿蒙之前所說的非手機硬件并不相符。而郭明錤在5月5日發布的一份最新報告中指出，手機芯片現在可能將由聯發科獨家生產，量產速度加快，最早將于2027年初啟動。

無論高通在該特定設備上的位置如何，阿蒙的構想都比任何一款芯片都更加宏大：高通將為人工智能進軍消費硬件領域提供底層芯片，僅此而已。

阿蒙的觀點是，高通公司一手打造的以智能手機為中心的世界即將終結。取而代之的是他所謂的“你的生態系統”：一副帶有攝像頭、能夠捕捉你所指之處的眼鏡，一副能夠完美聆聽你所聽到的聲音的耳機，以及一個將它們連接起來并跨所有設備運行的智能代理。

“如果人工智能能夠理解我們所說的話、所聽到的、所看到的——眼鏡離你的眼睛、耳朵和嘴巴都很近，”他說。“所有這些信息都將成為智能體為你做事的重要背景信息。”

“數字孿生”的概念聽起來或許有些反烏托邦式。但他描述的應用場景大多是一些簡單的日常事務：例如，當你在查看餐廳賬單時，系統會自動支付；當你在查看某個產品時，系統會自動計算價格；當你臨時接到一個會議通知時，系統會自動打電話給醫生辦公室重新安排時間。

阿蒙表示，今年是“智能機器人之年”，因為每個人都在嘗試賦予人工智能機器一定程度的自主權來掌控自己的生活。今年，這些設備就會上市。但阿蒙斷言，到2027年、2028年，它們將變得不可或缺；“一切都會變得非常非常自然。”

他看好眼鏡將成為主流形態，但也認為競爭會異常激烈，最終不會出現單一的贏家。“并非每個人都穿同樣的衣服，也并非每個人都戴同樣的眼鏡，”他說道。

他指出字節跳動是早期概念驗證的典范。去年12月，TikTok母公司字節跳動在努比亞M153手機上推出了豆寶移動助手。這款手機搭載了中興通訊的AI助手，可以運行軟件，進行應用導航、訂票和支付等操作。首批約3萬臺手機迅速售罄，騰訊CEO馬化騰甚至稱其“極其不安全且不負責任”。美團、微信和阿里巴巴在幾天之內就限制了豆寶在其應用內的訪問權限，但字節跳動并未因此氣餒，目前正計劃在2026年第二季度推出第二代產品。

“沒人注意到這一點，但我們在上次財報電話會議上就說過，”阿蒙說。“行業的控制點正在改變。關鍵不在于操作系統和應用商店，而在于你選擇哪些代理商。”

對大多數人來說，把控制權交給機器人這種想法，往好了說是天方夜譚，往壞了說是令人毛骨悚然。但阿蒙并非悲觀主義者——他認為我們會逐漸習慣，就像我們習慣了互聯網和智能手機一樣。

他說：“就像所有新技術一樣，它也可能被濫用，也會帶來一些弊端。但總的來說，智能手機實現了人與人之間的連接，賦予人們信息的力量。我認為人工智能也具備這種賦能于人的能力。”

高通的定制ASIC芯片轉型并非憑空而來

高通公布了強勁的第二財季業績，營收達106億美元，非GAAP每股收益為2.65美元，超出市場預期。然而，真正的增長動力并非來自手機業務，而是來自多元化業務：汽車業務營收創下13億美元的紀錄，同比增長38%，高通預計到2026財年末，汽車業務的年化營收將超過60億美元。目前，高通的新亮點是為一家領先的超大規模數據中心運營商定制芯片，預計將于今年晚些時候出貨。這將使高通進入競爭日益激烈且利潤豐厚的ASIC市場，而博通、Arm、谷歌、亞馬遜等公司早已在該市場占據穩固地位。

高通公司利用第二財季財報電話會議，明確了公司過去與未來發展方向的轉變。營收達106億美元，非GAAP每股收益為2.65美元，略高于華爾街的營收預期，每股收益則遠超預期。QCT業務營收為91億美元，其中授權收入為14億美元。然而，此次財報電話會議的重點在于多元化發展。

首先是汽車業務。高通公司公布其汽車業務營收為13億美元，同比增長38%，主要得益于數字座艙和ADAS項目向其第四代驍龍數字底盤平臺的遷移。該公司表示，其汽車業務年化營收首次突破50億美元，并預計到2026財年末，年化營收將超過60億美元。

其次，手機業務雖然仍是高通的核心業務，但已不再是投資者唯一關注的業績指標。高通現在正在構建一個更廣闊的計算解決方案體系，該體系從手機開始，延伸至個人電腦和汽車，最終覆蓋數據中心、機器人、工廠和自主人工智能基礎設施。

新舉措是進軍數據中心定制ASIC芯片領域。首席執行官克里斯蒂亞諾·阿蒙表示，高通正通過與一家領先的超大規模數據中心運營商的定制芯片合作項目進軍數據中心市場，預計將于今年晚些時候開始出貨。首席財務官阿卡什·帕爾基瓦拉在事先準備好的發言稿中重申了這一點，并表示高通現在預計該項目的首批出貨將于2026年晚些時候開始。

阿蒙沒有透露客戶姓名或產品詳情，但他提供的信息足以促成訂單。當被問及此次合作是CPU、加速器還是網絡芯片時，他表示高通一直在構建必要的資產：CPU、加速器、內存架構和定制ASIC能力。隨后，他將此舉直接與Alphawave聯系起來，稱高通通過收購Alphawave，“大幅提升了定制ASIC和連接方面的能力”。

高通并未將此視為一次性芯片銷售。阿蒙稱客戶是一家大型超大規模數據中心運營商，并表示高通將其視為一項“多代合作”。之后，當被問及高通是否正在從商用數據中心芯片轉向ASIC芯片時，他回答說“兩者兼而有之”，并補充說，高通希望在商用芯片和定制芯片領域都占有一席之地，并針對不同的客戶提供不同配置的IP模塊。

這并非高通首次進軍云推理領域。我們曾報道過高通計劃于2025年10月發布AI200和AI250，標志著該公司正式進軍基于云的AI推理領域。我們 詳細介紹了這兩款基于Arm架構的推理引擎，它們采用了基于DSP的NPU技術和近內存計算。AI200和AI250于2025年10月27日發布，計劃分別于2026年和2027年上市。

高通公司對 AI200 的描述主要圍繞推理經濟性展開。AI200 是一款機架級 AI 推理解決方案，采用 Hexagon NPU 技術、直接液冷散熱、PCIe 縱向擴展、以太網橫向擴展、機密計算以及每張卡 768 GB 的 LPDDR 內存。AI250 在此基礎上增加了近內存計算架構，旨在實現更高的有效內存帶寬和更低的功耗。

這款超大規模定制ASIC芯片很可能基于高通此前已公開展示的技術能力。AI200和AI250為高通提供了機架級推理平臺；Alphawave賦予了它高速連接、芯片組和定制芯片能力；Oryon則為其提供了高性能CPU解決方案；Hexagon則為其提供了加速器血統。雖然這些都不能保證高通在超大規模ASIC芯片領域取得成功，但相比兩年前，這無疑讓此次發布更具可信度。

高通也在努力將推理能力定位為人工智能基礎設施的一部分，而高通的深厚積累在其中至關重要。以往的訓練主要依賴GPU。大規模推理對功耗、內存帶寬、延遲、利用率和單令牌成本更為敏感——對于一家數十年來致力于在功耗和散熱限制下優化計算能力的公司而言，這無疑是一個更自然的切入點。然而，這種經驗能否順利應用于超大規模數據中心，尤其是在集成問題遠不止芯片層面的情況下，才是真正的考驗。

高通進軍定制芯片領域之際，超大規模ASIC市場既充滿吸引力又競爭日益激烈。英偉達在人工智能基礎設施領域依然占據主導地位，但大型云公司希望降低成本、優化工作負載、增強供應保障，并更好地掌控產品路線圖。正是這些需求推動了谷歌TPU、AWS Trainium、微軟Maia、Meta MTIA以及與商用ASIC合作伙伴聯合設計的芯片的涌現。

要了解市場壓力，我們可以看看英偉達GPU、谷歌TPU和AWS Trainium之間的競爭格局。GPU仍然是人工智能芯片的主流選擇，但最大的買家現在也在構建或支持其他替代方案。

在定制人工智能專用集成電路（ASIC）領域，博通是高通必須與之比肩的公司。今年3月，博通預測，在大型科技公司對定制芯片需求的推動下，其人工智能芯片收入將在2027年突破1000億美元。博通已成為眾多超大規模數據中心值得信賴的后端和連接合作伙伴，幫助他們將人工智能加速器概念轉化為可制造的芯片和可部署的系統。

Arm 也正從 IP 供應商向芯片制造商轉型。2026 年 3 月，Arm 發布了 AGI CPU，這是其首款自主設計的用于 AI 基礎設施的數據中心 CPU，標志著 Arm 的業務范圍從 IP 和計算子系統擴展到了量產芯片領域。路透社報道稱，Meta 是 AGI CPU 的主要合作伙伴，其他客戶包括 OpenAI、Cloudflare、SAP 和 SK Telecom。Arm 預計該產品將成為一個年收入數十億美元的業務。

高通的機遇確實存在，但競爭也十分激烈。博通在ASIC領域擁有深厚的信譽和重要的AI基礎設施合作關系。Marvell在定制芯片領域依然活躍。谷歌和亞馬遜都有內部芯片項目。微軟和Meta也在大力推進各自的芯片研發。Arm現在不僅愿意出售設計方案，也愿意出售芯片。英偉達也沒有停滯不前，其軟件生態系統仍然至關重要。

對高通而言，這是一個強勁的季度，但定制ASIC的發布不應掩蓋真正推動業績增長的因素。汽車業務才是真正的主力軍。同比增長38%至13億美元絕非無關緊要——這最有力地證明了高通有能力在手機之外構建可持續的業務。公司設定的目標——到2026財年末，汽車業務年化收入將超過60億美元——為市場提供了一個切實可行的衡量標準。

手機業務依然規模龐大，但也依然容易受到其無法完全掌控的周期性因素的影響。本季度圍繞內存壓力和中國市場謹慎的手機生產策略的評論就清楚地表明了這一點。高通憑借其授權業務，比大多數公司擁有更高的透明度，但這并不能保證業務的透明度。多元化戰略至關重要，因為核心市場已經成熟且充滿波動。

高通此次與超大規模數據中心ASIC的合作意義重大，因為它表明高通不再僅僅停留在數據中心周邊產品層面。它擁有客戶、產品和交付窗口。其技術基礎也十分可靠：Oryon、Hexagon、Alphawave連接技術以及為AI200和AI250開發的內存架構，這些組件完全可以組裝成定制芯片，供云客戶使用。

超大規模集成電路（ASIC）項目耗時漫長、成本高昂且容錯率極低。它們需要兼顧良率、封裝、固件、編譯器、電路板設計、機架集成、供應鏈執行，以及客戶愿意跨代投入。Amon 的“多代”理念令人鼓舞，但這在展現信心的同時，也提高了風險。單芯片并不能成就一個成功的平臺。

高通在節能異構計算領域幾乎無人能及。然而，數據中心ASIC市場早已被與客戶關系密切的現有企業所占據。博通不再僅僅是供應商，它正在成為超大規模數據中心的基礎設施聯合架構師。Arm進軍量產芯片領域更增添了復雜性，尤其因為高通自身的CPU產品線也依賴于Arm的架構授權。

汽車業務營收印證了多元化戰略的正確性。物聯網業務也貢獻良多。AI200/AI250平臺支持的AI推理能力，為公司在超大規模數據中心基礎設施領域奠定了堅實的基礎。Alphawave填補了公司從零開始難以實現的市場空白。但高通現在正面臨著與博通、Arm、英偉達、云原生芯片團隊以及所有其他發現了“定制AI加速器”這一概念的公司展開的激烈競爭。

高通公司已經贏得了在這個市場中被認真對待的資格，但尚未贏得被視為成功的資格。它現在需要做的不僅僅是講述故事，而是要展示其架構、客戶邏輯、軟件成熟度，以及從首批超大規模數據中心出貨到可復制業務的可靠路徑。

（來源：綜合自fortune）

*免責聲明：本文由作者原創。文章內容系作者個人觀點，半導體行業觀察轉載僅為了傳達一種不同的觀點，不代表半導體行業觀察對該觀點贊同或支持，如果有任何異議，歡迎聯系半導體行業觀察。

今天是《半導體行業觀察》為您分享的第4402內容，歡迎關注。

加星標??第一時間看推送

求推薦